Название: Основы международных валютно-финансовых и кредитных отношении

Жанр: Экономика

Рейтинг:

Просмотров: 766


Глава 13. международные корреспондентские банковские отношения

 

ЦЕЛИ

 

Объяснить, каким образом коммерческие банки, участвующие в международных операциях, начинают развивать корреспондентские отношения с другими банками.

Определить, какие типы корреспондентских счетов поддерживают банки.

Описать, как используются эти межбанковские корреспондентские счета.

Рассмотреть другие факторы, воздействующие на международные корреспондентские межбанковские отношения.

 

КЛЮЧЕВЫЕ ТЕРМИНЫ И КОНЦЕПЦИИ

 

Аккаунтинг международных                           Международные корреспон-

корреспондентских банков-                             дентские счета "ностро"

ских операций                                                     Отечественные корреспондент-

Книга подписей                                                  ские межбанковские отноше-

Корреспондентские                                                           ния по валютным операциям

банковские услуги                                             Отчеты по международным

Корреспондентское                                                           корреспондентским банков-

банковское соглашение                                                    ским счетам

Международные корреспон-                          Режим текущего банковского

дентские счета "лоро"                                                       счета

("востро")                                                                             Телеграфный тестовый ключ

 

В предыдущей главе мы охарактеризовали основные организационно-институциональные формы, в которых коммерческий банк осуществляет выход на внешние валютно-финансовые рынки. Так, организуя международный департамент (валютное управление), коммерческий банк устанавливает корреспондентские отношения с рядом зарубежных банков. При этом банки открывают в своих бухгалтерских книгах соответствующие корреспондентские счета, которые по режиму являются текущими счетами, для того, чтобы посредством внесения необходимых дебетовыхи кредитовых записей по ним осуществлять международные трансферы валютных фондов, а также оказывать ряд других международных банковских услуг.

Соответственно то, что коммерческие банки во всем мире выступают активными клиентами друг друга, помогая один другому в различных аспектах своей деятельности, является "несущей конструкцией" международного бэнкинга. Для того чтобы стать клиентами друг друга, коммерческие банки устанавливают корреспондентские отношения между собой, т.е. договариваются обмениваться определенного типа сообщениями (например, о переводах фондов, об открытии аккредитивов) и информацией (например, о состоянии счета одного банка, открытого в другом банке, о проведенных операциях по нему), а также совершать расчеты (делать бухгалтерские записи в своих книгах) в соответствии с такими сообщениями.

Корреспондентские межбанковские отношения являются краеугольным камнем для функционирования международного бэнкинга. Они служат каркасом для трансфера фондов (валютных переводов), обмена фондами в иностранной валюте (форекса), финансирования международной торговли через банковскую систему и целого ряда других операций. Роль правительств в этих видах деятельности невелика. Она проявляется лишь иногда - для коррекции неожиданно появляющихся дисбалансов, для осуществления собственного финансирования или для стабилизации инвалютных рынков.

В целом на международной арене не существует и, вероятно, не может существовать единого мирового центрального банка, такого, как Федеральная резервная система (США), Бундесбанк (ФРГ), Банк Англии (Великобритания), в связи с тем, что сохраняются (и будут сохраняться в обозримой перспективе) национальные правительства и суверенные государства. В силу этого в рамках международной валютной системы не существует единой официальной платежной системы (такой, как система платежей через центральные банки, которая существует в любой развитой стране, как например платежная система "FedWire" в США). Соответственно система платежей по международным операциям будет базироваться на сети международных корреспондентских банковских отношений, поэтому ежедневный международный бэнкинг опирается на систему корреспондентских банковских отношений.

 

ОСНОВЫ МЕЖДУНАРОДНЫХ КОРРЕСПОНДЕНТСКИХ

БАНКОВСКИХ ОТНОШЕНИЙ

 

Итак, международный бэнкинг имеет право на существование, так как коммерческие банки из различных стран кооперируются, заключая корреспондентские договоренности для осуществления взаимных операций. Каждый коммерческий банк обслуживает собственный национальный или локальный (региональный) денежный и финансовый рынок и в то же время он помогает другому банку (своему корреспонденту), а следовательно, косвенно (а иногда и прямо) предоставляет финансовые услуги клиентам этого корреспондентского зарубежного банка.

Крупные коммерческие банки из различных стран становятся международными корреспондентами друг друга с целью предоставлять своим клиентам услуги на разнообразных международных и национальных денежных и финансовых рынках. Далее, малые и средние региональные коммерческие банки становятся корреспондентами крупных международных коммерческих банков из мировых денежных центров, чтобы получать операционные услуги на основных финансовых рынках, а также специализированную помощь, например кредитные линии для поддержки своих форексных или документарных операций. В свою очередь, крупные международные коммерческие банки из мировых денежных центров становятся корреспондентами малых и средних региональных коммерческих банков для получения доступа к ресурсам региональных денежных и финансовых рынков. Наконец, малые и средние коммерческие банки из развивающихся и слаборазвитых стран нуждаются в финансовой помощи ведущих банков из развитых стран для осуществления международного бэнкинга, финансирования иностранной торговли, получения оборотного капитала (чтобы дать возможность своим клиентам заимствовать для потребностей бизнеса), а также в помощи в виде валютно-финансового и кредитного консалтинга.

Корреспондентские банковские отношения могут быть инициированы любым банком. Крупные коммерческие банки имеют офисеров (officer; высших менеджеров), живущих в иностранных государствах или командируемых в эти страны. Одна из обязанностей таких менеджеров - развивать новые корреспондентские отношения. Например, европейский коммерческий банк будет искать подходящий банк-корреспондент в США и в других государствах. При этом, как правило, обе стороны, участвующие в корреспондентских банковских отношениях, будут получать выгоду от вовлечения в подобные отношения.

Стремление коммерческих банков развивать сеть корреспондентских отношений связано с тем, что они являются относительно менее дорогостоящими по сравнению с другими организационно-институциональными формами проникновения банка на иностранный рынок, например в форме организации зарубежного филиала или приобретения дочернего банка за границей.

Так, например, менее 1\% американских коммерческих банков (т.е. приблизительно менее 150 из 15 000 банков) имеют филиалы в других странах. К ним относятся практически лишь очень крупные банковские институты из таких денежных центров мирового значения, как Нью-Йорк-сити, Чикаго, Майами, Лос-Анджелес, Сан-Франциско, а также крупнейшие региональные банки (такие, как "Bane One" (Коламбус, штат Огайо) и некоторые другие). Однако большая их часть не поддерживает крупную глобальную сеть филиалов или дочерних банков по всему миру. Такого рода международная филиальная сеть доступна (по средствам) лишь наиболее крупным институтам из верхней части топа банков США; Приблизительно то же самое (с некоторыми оговорками) можно сказать и о международной деятельности банков в Западной Европе и Японии. Таким образом, именно активные корреспондентские банковские отношения делают большинство коммерческих банков во всем мире способными предоставлять своим клиентам полный набор финансовых услуг в других странах.

Отечественному коммерческому банку может потребоваться помощь его корреспондента в иностранном государстве, связанная с торговым бизнесом, валютными переводами, необходимостью представить его клиентов иностранным компаниям. Такая помощь оказывается иностранным банком-корреспондентом, что делает региональные коммерческие банки способными конкурировать в предоставлении клиентских услуг с крупнейшими банками из международных денежных центров. Использование корреспондентских отношений может также помочь даже крупнейшим коммерческим банкам в странах и регионах, в которых они не имеют филиалов или дочерних банков (например, если это запрещено местным законодательством). Корреспондентские отношения дают возможность практически любому банку помогать своим клиентам даже при осуществлении случайных (разовых) операций, которые потребовалось осуществить клиентам в каком-либо зарубежном государстве. При этом расходы и издержки, которые потребуется понести коммерческому банку, чтобы создать международную (глобальную) сеть филиалов и обеспечивать ее функционирование, являются очень крупными и могут оказаться целесообразными лишь при экстраординарных, причем постоянных оборотах зарубежных операций коммерческого банка.

Кроме того, на рынки некоторых (в основном слаборазвитых) стран коммерческие банки не могут проникнуть в форме филиалов, агентств, дочерних или совместных банков, поскольку это может быть запрещено законодательством либо административными регуляциями (банковских властей, министерства финансов). В этом случае развитие международного бэнкинга с такими странами возможно лишь на базе установления и осуществления межбанковских корреспондентских отношений.

При установлении таких отношений два коммерческих банка обмениваются информацией относительно услуг, которые они могут предоставить друг другу (например, инкассо, платежи, аккредитивы, обмен валюты, операции с ценными бумагами и др.), а также величины комиссионных за эти услуги. Кроме того, банки передают друг другу "книги подписей" своих официальных лиц, которые уполномочены подписывать корреспондентские документы каждого из банков (например, для идентификации подлинности банковских чеков, почтовых переводов), а также конфиденциальные "телеграфные" тестовые ключи (для идентификации подлинности электронных посланий между этими банками).

"Книга подписей" банка содержит образцы (факсимиле) подписей ответственных лиц каждого из двух банков, уполномоченных принимать обязательства на банк (обычно один или два офисера должны подписаться под документами о различных операциях).

Уникальной характеристикой корреспондентского бэнкинга является то, что "книги подписей" предоставляют друг другу обе стороны. Хотя обычно открывается лишь один счет, все равно обоим банкам требуется иметь образцы подписей уполномоченных лиц банка-корреспондента. Причем получающий банк всегда отвечает за то, чтобы подписи на инструкциях (документах), по-

лученных от другого банка, были подлинными. "Телеграфные" тестовые ключи являются кодовыми устройствами, которые дают возможность банку, получающему телетрансмиссии (электронные послания) от других банков, удостовериться в аутентичности (подлинности) таких послании. Тем самым, при передаче электронных корреспондентских межбанковских посланий такие "телеграфные" тестовые ключи выполняют приблизительно ту же роль, какую выполняют письменные подписи при передаче межбанковских посланий на бумажных носителях (подробнее см. гл. 14).

 

2. КОРРЕСПОНДЕНТСКИЕ СЧЕТА В МЕЖДУНАРОДНОМ ДЕПАРТАМЕНТЕ БАНКА

 

Итак, базисом, на котором продолжает строиться международное банковское дело, является то, что банки из одной страны поддерживают текущие операционные счета (депозиты до востребования) в банках других стран для обслуживания потребностей (как клиентских, так и собственных) обоих банков. Когда фонды дебетуются или кредитуются на такой счет, при этом деньги, как говорят, "движутся" из одной страны в другую.

Текущие счета в международном департаменте отечественного коммерческого банка могут открываться иностранными правительствами, коммерческими банками и промышленно-торговыми фирмами из других стран, а также индивидуальными клиентами. Кроме того, отечественные правительственные агентства, коммерческие банки, фирмы, физические лица-резиденты, активно вовлеченные в международный бизнес, поддерживают текущие счета в международных департаментах банков, поскольку им требуется осуществлять международные валютные платежи и получать поступления от экспорта или других операций. Также они заинтересованы в консультациях банковских работников, имеющих большой опыт в проведении международных операций. Такие счета являются счетами до востребования, по которым в некоторых странах не разрешается платить проценты. Однако в таких случаях депозиторы могут открыть различного типа срочные депозиты, которые с определенностью принесут процентный доход, если, конечно, целью открытия счета является инвестиционное использование денег.

 

2.1. Международные корреспондентские счета типа "лоро"

 

Депозиты до востребования (текущий операционный счет), поддерживаемые иностранным банком-корреспондентом в отечественном банке, в различных странах могут называться по-разному. Например, в США такие счета называют счетами "Due to". В других странах их называют счетом "востро" (от лат. vostro - "ваш"), который поддерживается иностранным банком в банке-резиденте в местной валюте или в валюте третьей страны, или даже в национальной валюте иностранного банка. Примером такого счета будет, с российской точки зрения, счет в долларах (или рублях), который может поддерживать "Lloyds Bank" во Внешторгбанке РФ в Москве или, что более распространено, таким счетом для "Lloyds Bank" будет, скажем, долларовый счет, поддерживаемый в нем Внешторгбанком РФ. Наконец, для "City Bank" (крупнейшего американского банка) примером таких счетов будут долларовые счета многочисленных российских и восточноевропейских банков (равно как и западноевропейских), поддерживаемые в его "книгах".

Кроме того, часто такого типа счета определяют как корреспондентский счет "лоро" (от лат. loro - "их"). В России чаще всего применяют именно это название, хотя эквилентность лоро-счета ("их" счета) и востро-счета ("вашего" счета) соответствует лишь второму (из перечисленных трех) значению понятия "лоро-счет". Его первое же значение - это счет третьего банка в банке-корреспонденте данного кредитного учреждения (например, долларовый счет английского "National Westminster Bank" в "Bank of New York", при том, что последний является корреспондентом некоторого московского банка, который осуществляет переводы на этот счет английского банка). Однако при всех лингвистических и практических оттенках терминов, обозначающих этот тип корреспондентского счета, заметим, что чаще всего коммерческие банки правильно "маркируют" свою корреспонденцию (в том числе пользуясь более однозначными терминами, такими, как "ваш" счет, "наш" счет, "их" счет), а следовательно, не происходит существенных задержек переводов по этой причине.

С открытием счета "лоро" можно зафиксировать начало корреспондентских межбанковских отношений. Ведущие коммерческие банки из индустриально развитых стран поддерживают лоро-счета, принадлежащие банкам со всего мира. В первую очередь подобные счета открывают крупные и средние коммерческие банки из развивающихся стран, а также региональные банки из развитых стран, так как большая часть мировой торговли и финансов деноминируется в долларах США, немецких марках, японских иенах и других сильных валютах, а они, как правило, не имеют международной филиальной сети. В то же время крупные банки из международных денежных центров осуществляют платежи и другие операции корреспондентского типа через свои зарубежные филиалы и дочерние банки, что значительно (по меркам срочности операций на денежном и форексном рынках) ускоряет платежи и поступления, повышая их надежность.

Также заметим, что крупные региональные коммерческие банки из развитых стран реже устанавливают прямые корреспондентские отношения с зарубежными банками, так как предпочитают осуществлять международные операции, опираясь на корреспондентские счета, открываемые ими в отечественных крупнейших банках из международных денежных центров. Так, например, скорее всего поступит крупный региональный банк (с активами в 10—20 млрд. дол.) из Сент-Луиса или Миннеаполиса.

В целом такие счета полезны не только для банков-владельцев, но и для поддерживающих их коммерческих банков. При этом, имея такой счет, первые банки-корреспонденты могут делать прямые платежи в пользу других стран, получать поступления в иностранной валюте, проводить расчеты по траттам в рамках открытого аккредитива. Технически открыть такие счета в ведущих коммерческих банках мира весьма буднично и недолго (можно сказать, это является рутинной процедурой). Причем лоро-счета чаще всего прибыльны для банка, в котором они открыты и поддерживаются. Так, счета "лоро" представляют собой депозиты до востребования для этого банка, а доходы от их использования как денежного ресурса (в виде процентного спреда) плюс комиссионные за операции, проводимые по этим счетам, как правило, превышают затраты банка-реципиента по операционному обслуживанию таких счетов "лоро".

 

2.2. Международные корреспондентские счета типа"ностро"

 

Счет, поддерживаемый отечественным банком в иностранном банке за рубежом, называют "ностро" (от лат. nostro - "наш") счетом. Ностро-счет также обозначают как "Due from account".

Такой счет, так же как и лоро-счет, может быть деноминирован в трех типах валют:

а) в валюте иностранного государства, в банке которого открыт этот счет, либо

б) в валюте третьей страны, либо

в) в отечественной валюте банка, которому этот счет принадлежит.

Чаще всего лоро-счет деноминируется в валюте государства, резидентом которого является банк-держатель этого счета. Управление счетом "лоро" находится под контролем иностранного (по отношению к банку-держателю) валютного трейдера (т.е. работника банка-владельца счета).

Аккаунтинговые записи по ностро-счету международный департамент отечественного банка обычно поддерживает в своих собственных бухгалтерских книгах как в иностранной валюте, так и в ее отечественно-валютном эквиваленте. Это необходимо, потому что консолидированная (как по отечественным, так и по международным операциям) отчетность любого коммерческого банка официально представляется денежным и налоговым властям в валюте той страны, в которой он зарегистрирован. При этом консолидированная отчетность может быть представлена широкой публике, заинтересованным контрагентам (другим банкам, фирмам, институциональным инвесторам), международным финансовым институтам, рейтинговым агентствам в любой конвертируемой иностранной валюте или даже в корзине валют (типа ЭКЮ или СДР).

Используя бухгалтерские записи, международный департамент коммерческого банка отражает операции, когда он фактически получает инвалютные поступления (извещения о кредитовании своего счета от иностранного банка-держателя этого счета) или когда он осуществляет платежи в иностранной валюте по этому счету (направляя соответствующее послание в банк-держатель счета с требованием дебетовать этот счет в пользу некоторой третьей стороны). В то же время банк-владелец счета будет рассчитывать и в отечественной валюте эквивалент такой операции, и осуществлять соответствующие аккаунтинговые записи для своей официальной финансовой отчетности. В силу этого ностро-счет также называют двухвалютным счетом.

Крупные коммерческие банки из индустриально развитых стран с сильной валютой, как правило, не открывают ностро-счета для каждого лоро-счета, поддерживаемого в них самих зарубежными банками. Например, ведущие американские банки имеют значительно больше долларовых лоро-счетов в своих книгах от иностранных банков, чем ностро-счетов, которые они поддерживают за границей в недолларовой валюте. Это происходит по вполне естественной причине, связанной с важной ролью американских долларов в мировом бизнесе, а также с теми экстенсивными международными корреспондентскими отношениями, которые установили и поддерживают ведущие американские банки. Крупный американский банк может поддерживать один или два ностро-счета в отдельной стране, тогда как в его книгах могут быть открыты несколько сотен лоро-счетов, деноминированных в долларах, банками этой страны. Приблизительно то же самое можно сказать и о ведущих немецких банках, поддерживающих корреспондентские лоро-счета, открытые в их книгах многими банками со всего мира.

На решение международного департамента коммерческого банка о географическом расположении его ностро-счетов и о величине остатков на них воздействуют многие факторы. Как правило, ностро-счета открываются в тех странах, в валютах которых клиенты банка должны осуществлять платежи и получать поступления. Кроме того, банк откроет ностро-счета в тех странах, валюты которых необходимы для торговой деятельности инвалютных трейдеров самого банка на форексном и денежном рынках. Банк, как правило, не склонен иметь излишние инвалютные ностро-счета, по крайней мере, больше чем это необходимо ему для обслуживания определенных ранее двух базовых целей. Общие принципы управления банковскими ностро-счетами базируются на технике международного денежного менеджмента, в общем аналогичной той, которую использует и международная промышленно-торговая фирма. Ей присущи минимизация неработающих (или низкодоходных) остатков и размещение временно избыточных текущих средств в форме краткосрочных инвестиций в инструменты денежного рынка. При этом, выбирая подходящие инструменты для краткосрочных международных инвестиций, коммерческий банк будет руководствоваться критериями доходности и риска, придавая большое значение валютной деноминации и ликвидности такого инструмента.

В этом смысле отечественный коммерческий банк должен поддерживать достаточные остатки на своих ностро-счетах, чтобы быстро удовлетворять неожиданно появляющиеся потребности в платежах клиентов или собственных трейдеров. В то же время он будет избегать овердрафта этих счетов, за который нужно уплачивать повышенный процент. Однако банк не должен терять доход, поддерживая избыточные неработающие остатки на ностро-счетах, которые либо не приносят процента (как, например, счета в банках США, где запрещены платежи процентов по текущим счетам), либо приносят минимальный из возможных доход (как в большинстве развитых стран). Кроме того, поддержание активов в иностранной валюте может быть рисковым, так как иностранная валюта может девальвироваться (понизиться в цене) либо относительно отечественной валюты, либо относительно других ведущих валют, в которых банк осуществляет платежи.

Именно поэтому, поддерживая валютную позицию (а остаток на ностро-счете в иностранной валюте при прочих равных условиях является открытой "длинной" валютной позицией банка-владельца такого счета), коммерческий банк должен осуществлять необходимые операции по хеджированию валютного риска, что требует работы специально обученного персонала банка и дополнительных операционных издержек, связанных с проведением хеджинговых сделок. Выгоды от покрытия валютного риска и сопутствующие ему дополнительные издержки будут учитываться банковским менеджментом банка-владельца ностро-счета при общем взвешивании доходности, риска и издержек, связанных с поддержанием того или иного остатка на данном счете. Кроме того, будет учитываться и портфельный эффект такого остатка в общем контексте всех остатков по различным инвалютным ностро-счетам, а также в контексте планируемых платежей и поступлений в различных валютах в рамках некоторого планового горизонта.

 

2.3. Отчеты по международным корреспондентским банковским счетам

 

Бухгалтерский (или аккаунтинговый) отдел международного департамента коммерческого банка подготавливает и рассылает всем своим клиентам периодические (например, в конце каждого рабочего дня) отчеты по операциям и остаткам на текущих счетах, в том числе отчеты по лоро-счетам всем своим банкам-корреспондентам, как зарубежным, так и отечественным, владеющим такого типа счетами. Эти отчеты обычно представляются в упрощенной стандартной форме и сопровождаются (в случае отчетов за более продолжительные периоды, например, за месяц) пояснительной запиской. В свою очередь, международный департамент данного коммерческого банка также будет получать отчеты от иностранных банков-корреспондентов по своим ностро-счетам, поддерживаемым в этих банках.

Цифры и операции, содержащиеся в таких отчетах, должны согласовываться с соответствующими собственными записями международного департамента банка. Однако на практике часто обнаруживаются расхождения между отчетами по счету, полученными от банка-корреспондента, с одной стороны, и записями международного департамента данного банка, с другой. В таких случаях для коррекции расхождений будет осуществляться необходимая межбанковская корреспонденция (переписка), которая может продолжаться весьма длительное время.

В целом аккаунтинговые записи и отчеты по ностро-счетам банка (так же, как и по лоро-счетам, которые он поддерживает в своих книгах от других банков) почти никогда не бывают полностью свободными от некоторых ошибок и несоответствий. Именно поэтому происходит последующая межбанковская переписка по типу: "мы дебетовали - вы не кредитовали" или "мы кредитовали - вы не дебетовали" соответствующие валютные позиции. Безотносительно ко времени, необходимому для внесения таких коррекций, они все же должны быть сделаны для того, чтобы предотвратить потери банка. Однако такого рода ошибки и несоответствия в расчетах не оказывают значительного общего негативного эффекта на международные корреспондентские банковские операции.

 

2.4. Использование корреспондентских международных банковских счетов

 

При установлении корреспондентских отношений между двумя банками достаточно открыть лишь один счет для того, чтобы осуществлять практически все возможные валютные операции. Такого одного счета (являющегося для банка-держателя лоро-счетом, а для банка-владельца ностро-счетом) достаточно для трансфера фондов из одной страны в другую или для платежей, которые нужно сделать фактически в любой стране в любой валюте (хотя это и может повлечь за собой различные операционные расходы). Обычно такой счет будет лоро-счетом, открытым коммерческим банком из развивающейся страны в банке, который базируется в индустриально развитой стране. После того как счет открыт, коммерческие банки будут использовать его для осуществления международных операций, соответственно начисляя на него или списывая с него определенные суммы денег (т.е. кредитуя или дебетуя этот счет).

Предположим, что европейский (например, российский) банк купил долларовые туристские чеки, предоставленные ему американским туристом, уплатив эквивалент в локальной валюте (в данном случае - в российских рублях). После этого банку требуется осуществить клиринг чека и получить дополнительные доллары в виде фондов, пригодных для использования, на своем ностро-счете в корреспондентском банке, скажем, в Нью-Йорк-сити. Для того чтобы сделать это, российский банк отошлет чек в банк, в котором он имеет долларовый ностро-счет, поместив там этот чек на депозит, точно так же, как физическое лицо помещает на депозит в банке чеки для того, чтобы получить кредит на свой чековый (текущий) банковский счет.

Далее, после того как необходимые долларовые фонды поступят на ностро-счет (будут кредитованы на этот счет), о чем будет получено соответствующее уведомление, российский банк может посылать распоряжения нью-йоркскому банку-корреспонденту, инструктируя его осуществить платеж в пользу какого-либо резидента США или неамериканской компании или банка (например, по заявке одного из своих клиентов или для покрытия обязательств по операции на форексном или денежном рынке, осуществляемой одним из валютных дилеров банка). Международные платежи нью-йоркский банк будет осуществлять посредством дебетования соответствующего корреспондентского лоро-счета российского банка и, возможно, отсылки соответствующих инструкций в третий банк, в котором конечный получатель поддерживает текущий счет.

Продолжая рассматривать этот пример, заметим, что американский банк, наоборот, использует лоро-счет, открытый в его книгах иностранным банком-корреспондентом, кредитуя его поступлениями по инкассо и аккредитивам, а также дебитуя его на сумму платежей, которые требует сделать иностранный банк.

Такой лоро-счет может быть также использован для платежей в пользу резидентов третьих стран. Так, после того, как европейский (в данном случае российский банк-корреспондент) банк пришлет инструкцию с распоряжением осуществить такой платеж, американский банк дебетует лоро-счет этого банка на долларовый эквивалент платежа в иностранной валюте. Далее он, в свою очередь, проинструктирует трети и банк-корреспондент сделать необходимый платеж посредством дебетования счета американского банка в этой валюте.

Базовым является тот факт, что если европейский (в данном случае российский) банк открыл счет в американском банке, имеющем активный международный департамент, то первый получит глобальный доступ практически к любой валюте и любому финансовому рынку для удовлетворения практически всех своих потребностей и может предоставить своим клиентам финансирование практически во всем мире. В свою очередь, это верно, если американский банк откроет счет "ностро" в одном из европейских банков. Однако коммерческие банки из развитых стран, как правило, действуют в других развитых странах через свои филиалы или дочерние банки, т.е. для своих потребностей они предпочитают использовать собственную международную филиальную, а не корреспондентскую сеть. Именно поэтому преимуществом глобального доступа к мировым финансовым рынкам, открывая ностро-счета в банках-корреспондентах из развитых стран, пользуются в основном банки развивающихся и слаборазвитых стран. При этом банки-держатели таких счетов также получают выгоду, увеличивая свою депозитную базу.

Через корреспондентский банковский счет проходят крупные объемы валютных трансферов, что иногда приводит к неправильному исполнению межбанковских инструкций. Если это случается, то банк, сделавший ошибку, должен компенсировать другому банку те доходы, которые последний потерял, так как фонды временно не находились в его распоряжении. Это означает, что первый банк должен возместить второму банку альтернативную срочную стоимость денег, задержанных из-за неадекватного исполнения корреспондентских инструкций, а также небольшие штрафные комиссионные.

 

3. ДРУГИЕ УСЛУГИ, ОКАЗЫВАЕМЫЕ МЕЖДУНАРОДНЫМИ

БАНКАМИ-КОРРЕСПОНДЕНТАМИ

 

В целом отечественный банк из какой-либо страны действует как своеобразное "окно" для иностранного банка-корреспондента на свой внутренний рынок. Так, предположим, клиент немецкого (или российского) банка желает купить ценные бумаги американских фирм или правительственных агентств. Тогда немецкий банк попросит содействия американского банка-корреспондента, отослав ему корреспондентское послание с соответствующими инструкциями. Последний направит соответствующий заказ в адрес брокерской фирмы и осуществит платеж на ее счет, дебитуя лоро-счет немецкого банка-корреспондента. Далее, получив в свое распоряжение ценные бумаги, американский банк отошлет их своему банку-корреспонденту или будет использовать их в интересах последнего.

При обслуживании международной торговли отечественный коммерческий банк некоторой развитой страны может оказывать дополнительные услуги иностранному банку-корреспонденту (например, из развивающейся страны), представляя своих клиентов иностранным фирмам, связанным с банком-корреспондентом, или помогая последним, также по просьбе иностранного банка-корреспондента, наладить контакт или устроить встречу с потенциальными отечественными продавцами или покупателями их продукции. Равным образом банк-корреспондент из развивающейся страны может оказывать подобные дополнительные услуги коммерческому банку из развитой страны.

Отечественный российский коммерческий банк, осуществляющий торговлю на международных инвалютном (форексном) или евродолларовом (денежном) рынке, может использовать свой долларовый счет для расчетов по операциям посредством получения кредитования или осуществления дебетования своего лоро-счета, поддерживаемого в американском (или европейском) банке-корреспонденте. Кроме того, отечественный российский банк может использовать этот счет для трансфера фондов, если, предположим, один из его местных клиентов является дочерней фирмой или другим аффилиированным подразделением американской корпорации, которая, в свою очередь, является клиентом американского банка-корреспондента.

Международные корпорации, осуществляя менеджмент своих текущих валютных активов (международный денежный менеджмент), переводят свои валютные излишки на некоторый центральный корпоративный счет, с которого фонды могут быть инвестированы или другим образом быстро использованы родительской компанией. С точки зрения корпоративных казначеев, в последние десятилетия важность такой практики централизованной мобилизации валютных средств компании значительно увеличилась в связи с возможностью получения дополнительных доходов от временно избыточных валютных ресурсов. В ином случае эти излишки будут оставаться неработающими - либо не принося ничего, либо принося минимальный процент на текущих счетах. Банк, который помогает корпорации в быстром трансфере избыточных остатков через корреспондентские банковские долларовые счета, вероятно, будет получать от этой компании в качестве компенсации заявки на проведение других операций, например в местной валюте (кредиты, андеррайтинг и трастовые услуги), что явится дополнительным источником банковской прибыли. Также такой клиент будет продолжать поддерживать свои счета в этом банке, предоставляя последнему денежные ресурсы.

Кроме того, очень важно использовать в международных торговых финансах зарубежный банк-корреспондент. Следует отметить, что малый банк-корреспондент из развивающейся страны часто рассматривает свои крупные банки-корреспонденты из развитых стран как источники международного кредита.

Наконец, международные корреспондентские отношения между банками также предоставляют возможности для отечественного или иностранного банка-корреспондента купить участие в кредитах, которые один из них предоставляет; быть приглашенным в кредитные синдикаты и группы андеррайтеров; доступа для клиентов одного банка-корреспондента к новым инвестиционным продуктам капитального рынка в стране другого банка-корреспондента.

 

4. АККАУНТИНГ, СВЯЗАННЫЙ С ОСУЩЕСТВЛЕНИЕМ МЕЖДУНАРОДНОГО КОРРЕСПОНДЕНТСКОГО БЭНКИНГА

 

Итак, операции между банками-корреспондентами осуществляются через соответствующие корреспондентские текущие банковские счета. При этом лоро-счета иностранных банков, выраженные в национальной валюте банка-держателя таких счетов, относятся в финансовом отчете последнего к депозитам наряду с депозитами, поддерживаемыми в банке корпорациями, правительственными агентствами и физическими лицами. Лоро-счета перечисляются в пассивной части баланса банка-держателя как обязательства. Центральные банки в большинстве стран мира требуют, чтобы против таких депозитов в отечественных офисах банка (в виде определенной процентной доли) поддерживались минимальные обязательные резервы на резервном счете в центральном банке. Точно так же резервные требования распространяются на все другие отечественные остатки на текущих счетах в банке. Против депозитов, в том числе и счетов "лоро", в заграничных филиалах банков или в так называемых "оффшорно-оншорных" единицах банка (типа международных банковских единиц в США; см. гл. 12), денежные власти обычно не требуют поддержания обязательных резервных остатков на счете в отечественном центральном банке.

Наоборот, корреспондентские инвалютные ностро-счета в финансовой отчетности банков-владельцев таких счетов перечисляются в активной части их балансов как требования. В соответствии с базельскими требованиями о нормативе достаточности капитала банка в развитых странах и в ряде развивающихся (определяемом как отношение собственных средств банка к активам, взвешенным с учетом риска), счета "ностро", деноминированные в конвертируемых валютах и имеющие срочность в 1 год и менее, взвешиваются с коэффициентом 0,2 без дифференцирования по странам, в которых эти счета размещены. Соответственно избыточные (неработающие) остатки на ностро-счетах невыгодны не только с точки зрения международного денежного менеджмента банка-владельца, но и с точки зрения дополнительных издержек по привлечению или поддержанию капитальных фондов для удовлетворения норматива достаточности капитала.

 

РЕЗЮМЕ

 

Итак, без преувеличения можно сказать, что установление международных корреспондентских банковских отношений является жизненно важным для банков во всем мире. Межбанковские корреспондентские отношения позволяют малому банку получить помощь от крупного иностранного банка-корреспондента в форме кредита или в форме обслуживания международных операций как самого банка, так и его клиентов. В свою очередь, крупные международные банки могут получить доступ к локальным рынкам в развивающихся странах, используя свои корреспондентские отношения с банками-резидентами этих стран. Это дает возможность проводить операции по диверсификации рисков (как своих, так и клиентских), по получению высоких доходов на новых финансовых рынках. Таким образом, международный корреспондентский бэнкинг обоюдно выгоден как для крупных банков из развитых стран, так и для малых банков из развивающихся стран.

Кроме того, развитие международных корреспондентских банковских отношений является жизненной необходимостью для банков, осуществляющих валютные операции, в силу того что именно сеть корреспондентских счетов, поддерживаемых банками из различных стран, обеспечивает функционирование международной системы платежей, т.е. она играет ту роль, которую на внутренних рынках играет централизованная система платежей через центральный банк. На международной арене не существует и не ожидается в обозримом будущем появления наднационального центрального банка. Следовательно, существование международной сети корреспондентских банковских счетов останется решающим фактором поддержания системы валютных платежей между странами.

В целом коммерческие банки из различных стран мира становятся корреспондентами друг друга для того, чтобы получить доступ к локальным иностранным рынкам (как к крупным и развитым, так и к малым и новым), а также к иностранным валютам. Целью получения такого доступа является необходимость производить расчеты по международным торговым операциям клиентов, а также осуществление взаимодействия с локальным иностранным банком, который может предоставлять различные услуги своему банку-корреспонденту. Так, крупные международные банки с разветвленной корреспондентской сетью по всему миру получают выгоду от доходов по увеличивающимся депозитным остаткам (которые они аккумулируют в виде счетов "лоро"), возможностей для торговли на инвалютных и денежных рынках в больших объемах и обхода ограничений, связанных с существованием временных зон, национального регулирования. Кроме того, существенными являются доходы в форме комиссионных за многие некредитные услуги, оказываемые банкам-корреспондентам.

 

КОНТРОЛЬНЫЕ ВОПРОСЫ И ЗАДАНИЯ

 

Назовите основные причины, в силу которых коммерческие банки из различных стран мира становятся корреспондентами друг друга. Перечислите корреспондентские банковские услуги.

Почему различные банки из одной страны устанавливают между собой корреспондентские межбанковские отношения?

Охарактеризуйте сравнительные преимущества и недостатки осуществления международных банковских операций через сеть банков-корреспондентов и через свою собственную сеть филиалов.

Каковы методы идентификации подлинности корреспондентских банковских посланий при платежах с использованием банковского чека и при помощи электронного межбанковского перевода?

Чем отличаются корреспондентские счета "лоро", "востро" и "ностро"? В чем состоит отличие проведения операций через счета "лоро" и "ностро"?

За отчетный период величина денег, поддерживаемых банком на своих зарубежных ностро-счетах в первоклассных банках развитых стран, увеличилась на 100 млн. дол. На сколько данный банк должен увеличить эмиссию своих обыкновенных акций, чтобы поддерживать собственный капитал на достаточном уровне? Предположим, что прирост остальных компонентов собственного капитала (нераспределенной прибыли, резервов и эмиссионного дохода) точно покрывает прирост прочих активов, скорректированных на риск, и соответствующих внебалансовых статей.

 


Оцените книгу: 1 2 3 4 5